Una ola de subidas de precios para los paneles de visualización se está produciendo no como una previsión, sino como un hecho establecido.
Lo que es más importante, a partir de este mes, los precios deTV, MNT (monitor) y NB (portátil)los paneles se han levantado al unísono por primera vez desde 2024.
En los ciclos industriales anteriores, un aumento de los precios en una sola categoría a menudo indicaba fluctuaciones de la oferta y la demanda a corto plazo.Las ganancias sincronizadas en todos los segmentos indican típicamente que el ciclo industrial ha entrado en una trayectoria ascendente..
Según los datos de TrendForce, los precios de los paneles de televisión han aumentado durante tres meses consecutivos con márgenes en expansión; los precios de los paneles de monitores, estable durante mucho tiempo, también han comenzado a aumentar con ganancias crecientes;y los precios de los paneles de portátiles, que habían estado disminuyendo, se han estabilizado y recuperado.
El aumento colectivo de los precios en todas las categorías de paneles muestra claramente que una tendencia al alza de los precios se ha convertido en un consenso del mercado.
Esta tendencia se debe a una confluencia de múltiples factores a lo largo de la cadena de suministro de paneles de pantalla:
1El tsunami de subidas de precios de materias primas abruma a los fabricantes de paneles
La cadena industrial se ha enfrentado recientemente a una cascada de vientos en contra.Los precios de la DRAM DDR5 se han triplicado en medio año, y los precios del flash NAND han aumentado más de 200%.Los IC clave, incluidos los IC de controlador de pantalla (DDIC) y los IC de gestión de energía, han aumentado un 10%-30% debido a los recortes de producción de las fábricas anteriores y a la escasez de fotoresistentes, con plazos de entrega para algunos modelos extendidos de 8 semanas a 16 semanas.
Más críticamente, the disruption of oil shipments amid tensions in the Strait of Hormuz has caused shortages of plastic particles—vital materials for panel housings and backlight modules—sending their prices soaring roughly 40% in a single monthY estos aumentos de precios están lejos de terminar.
La mayoría de estas presiones de costes están siendo absorbidas actualmente por los fabricantes de paneles, pero en conjunto se han convertido en una carga insostenible.
Junto con el suministro inestable de materiales que amenaza la fiabilidad de la entrega, los aumentos de precios se han vuelto inevitables.
2La capacidad de producción alcanza el techo, la intensidad competitiva disminuye
Esta ronda de alzas de precios se basa en unas condiciones de oferta inusualmente firmes.
Desde 2025, la nueva capacidad mundial de paneles LCD de tamaño medio a grande ha sido casi cero.Esto significa que la capacidad del panel ha alcanzado su límite máximo.Esto ha reducido directamente la competencia en la industria.
En años anteriores, los fabricantes de paneles a menudo se involucraron en guerras de precios para aumentar rápidamente las nuevas líneas o defender la cuota de mercado a través de estrategias de "precio por volumen".
Hoy en día, el mercado de televisión ha adoptado una disciplina de producción basada en la demanda real, mientras que el mercado de monitores ha pasado del exceso de oferta al equilibrio ajustado.Los fabricantes de paneles finalmente tienen la ventaja de escapar de la competencia de precios destructiva.
TrendForce proyecta que los envíos globales de paneles de TV aumentarán un 5% intertrimestral en el segundo trimestre, mientras que la oferta aumentará solo un 2%.
3Fuerza de la demanda estratégica
Aunque la demanda en el mercado real se enfrenta a señales mixtas, impulsadas por los grandes eventos deportivos, pero afectadas por los conflictos geopolíticos,Las inversiones en el sector de la construcción se han reducido considerablemente en los últimos años, debido a las frecuentes guerras y la incertidumbre macroeconómica.demanda estratégica.
La demanda estratégica se refiere a las compras impulsadas por las marcas que persiguen sus objetivos comerciales y de mercado.
Si bien está alineado con la demanda real a largo plazo, puede desviarse a corto plazo, especialmente durante la escasez de oferta.
Dicha demanda estratégica incluye:
- TCL pretende competir por el primer puesto en el mercado mundial de televisión junto a Sony;
- Samsung ajustando sus estrategias para defender su posición número uno;
- Hisense y Skyworth se niegan a dejar que sus brechas competitivas se amplíen;
- TCL expandiéndose agresivamente en el mercado de monitores.
Estas estrategias están impulsando la aceleración de la contratación pública para asegurar recursos escasos y cumplir objetivos estratégicos.
Basado en las tendencias actuales, el rally de precios de los paneles de visualización apenas está comenzando.
En medio de este fuerte aumento de los precios, la principal prioridad es asegurar el suministro de materiales y evitar el dilema de "tener capacidad pero no producción" o "enfrentarse a precios más altos pero sin ganancias".
Fuente: Red Weiken (red VC)
